A股市場(chǎng)又出新鮮事。因股權(quán)轉(zhuǎn)讓糾紛,轉(zhuǎn)讓出去不到三年的宏達(dá)新材(002211)實(shí)控權(quán)又回到了原控股股東江蘇偉倫投資管理有限公司(以下簡(jiǎn)稱“江蘇偉倫”)的手中,法院裁定以宏達(dá)新材股票8646萬(wàn)股作價(jià)3.44億元抵償上海鴻孜企業(yè)發(fā)展有限公司(以下簡(jiǎn)稱“上海鴻孜”)所欠債務(wù),而該價(jià)款所對(duì)應(yīng)的宏達(dá)新材每股價(jià)格與當(dāng)初轉(zhuǎn)讓時(shí)相比已經(jīng)“腰斬”。自踩雷專網(wǎng)通訊業(yè)務(wù)后,宏達(dá)新材業(yè)績(jī)承壓明顯,公司三季度凈利仍虧損。降低專網(wǎng)通訊業(yè)務(wù)爆雷影響,改善公司經(jīng)營(yíng)情況,是江蘇偉倫重新入主宏達(dá)新材后面臨的首要問(wèn)題。
原控股股東回歸
10月13日晚間,宏達(dá)新材披露公告稱,公司控制權(quán)擬發(fā)生變更,公司控股股東將變更為江蘇偉倫,實(shí)際控制人將變更為朱恩偉。受易主消息影響,宏達(dá)新材10月14日股價(jià)上漲,截至當(dāng)日收盤(pán),宏達(dá)新材報(bào)4.18元/股,漲幅為2.45%。
據(jù)了解,宏達(dá)新材于近日接到股東江蘇偉倫通知,獲悉其收到江蘇省鎮(zhèn)江市中級(jí)人民法院出具的《執(zhí)行裁定書(shū)》,在上海鴻孜所持宏達(dá)新材股權(quán)二次流拍后,經(jīng)法院裁定,將上海鴻孜持有的宏達(dá)新材股票8646萬(wàn)股作價(jià)3.44億元抵償上海鴻孜所欠江蘇偉倫債務(wù)。上海鴻孜持有的宏達(dá)新材8646萬(wàn)股股票所有權(quán)自裁定送達(dá)江蘇偉倫時(shí)起轉(zhuǎn)移。
上述裁定生效且股份過(guò)戶登記完成后,江蘇偉倫將合計(jì)持有宏達(dá)新材1.3億股股份(占公司股本總額的29.97%),宏達(dá)新材的控股股東將變更為江蘇偉倫,實(shí)際控制人將變更為朱恩偉。
值得一提的是,江蘇偉倫此前曾是宏達(dá)新材的控股股東。回溯宏達(dá)新材過(guò)往公告可知,2018年11月,江蘇偉倫將所持有的1.22億股份以8元/股的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給宏達(dá)新材的現(xiàn)任控股股東上海鴻孜,隨著股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成,上海鴻孜成為宏達(dá)新材控股股東,實(shí)控人變更為楊鑫。但上海鴻孜一直有部分轉(zhuǎn)讓款未支付,這才引發(fā)了后來(lái)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓糾紛。
經(jīng)記者計(jì)算,本次流拍價(jià)格所對(duì)應(yīng)的宏達(dá)新材每股單價(jià)約為3.98元/股,已不足2018年底轉(zhuǎn)讓股權(quán)時(shí)8元/股價(jià)格的一半。對(duì)江蘇偉倫來(lái)說(shuō),好像是一筆十分劃算的生意。但在浙江信專律師事務(wù)所律師婁霄云看來(lái),江蘇偉倫接下宏達(dá)新材實(shí)控權(quán),或許是無(wú)奈之舉。
婁霄云表示,江蘇偉倫起訴上海鴻孜歸還剩余轉(zhuǎn)讓款,法院將上海鴻孜持有的宏達(dá)新材股權(quán)執(zhí)行拍賣,如果拍賣成功,則江蘇偉倫獲得的是剩余轉(zhuǎn)讓款,奈何兩次拍賣均流拍,才將上海鴻孜所持股權(quán)抵債,江蘇偉倫上位第一大股東。
值得一提的是,9月14日,宏達(dá)新材披露5%以上股東減持公告,擬減持股東正是江蘇偉倫。公告顯示,江蘇偉倫擬通過(guò)集中競(jìng)價(jià)交易和大宗交易方式合計(jì)減持公司股份不超過(guò)1297.42萬(wàn)股,不超過(guò)公司總股本的3%,減持原因系償還對(duì)外債務(wù)的資金需求。
曾籌劃易主事項(xiàng)未果
據(jù)了解,上海鴻孜在今年5月時(shí)曾籌劃宏達(dá)新材控制權(quán)變更事項(xiàng),當(dāng)時(shí)的易主方為杭州科立企業(yè)管理合伙企業(yè)(有限合伙)(以下簡(jiǎn)稱“杭州科立”)。
公告顯示,上海鴻孜與杭州科立于5月13日簽訂《股份轉(zhuǎn)讓框架協(xié)議》約定,杭州科立擬通過(guò)協(xié)議轉(zhuǎn)讓的方式受讓上海鴻孜所持有的1.22億股宏達(dá)新材股份,股份轉(zhuǎn)讓價(jià)格為5.32元/股,最終的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格提升為6.96元/股。
當(dāng)時(shí)宏達(dá)新材踩雷專網(wǎng)通訊業(yè)務(wù)的情況已初現(xiàn)端倪,宏達(dá)新材已經(jīng)公告稱,公司子公司存在合同執(zhí)行異常及相關(guān)存貨可能無(wú)法變現(xiàn)、應(yīng)收賬款大量逾期且回收不確定的風(fēng)險(xiǎn)。而在這一背景下,交易價(jià)格提高這一事項(xiàng)引起了深交所的質(zhì)疑,深交所曾要求宏達(dá)新材及交易相關(guān)方說(shuō)明交易價(jià)格提升的原因。
后來(lái)隨著專網(wǎng)通訊事件發(fā)酵,公司持續(xù)爆雷,原實(shí)控人楊鑫失聯(lián)等一系列事件后,上海鴻孜所持有的大部分宏達(dá)新材股份均已被拍賣、抵償,上海鴻孜失去對(duì)宏達(dá)新材的控制權(quán),導(dǎo)致《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》存在無(wú)法繼續(xù)履行的風(fēng)險(xiǎn)。
業(yè)績(jī)承壓明顯
10月13日晚間,宏達(dá)新材同時(shí)披露了2021年度前三季度業(yè)績(jī)預(yù)告。由于受踩雷專網(wǎng)通訊業(yè)務(wù)影響,公司報(bào)告期內(nèi)業(yè)績(jī)?nèi)匀怀袎?。投融資專家許小恒表示,在業(yè)績(jī)接連虧損下,江蘇偉倫入主后也將扛起扭虧重任。
具體來(lái)看,宏達(dá)新材前三季度預(yù)計(jì)虧損1.8億-2.2億元,去年同期盈利3429.26萬(wàn)元,同比由盈轉(zhuǎn)虧。其中,三季度業(yè)績(jī)虧損,預(yù)計(jì)虧損9000萬(wàn)-1.2億元,去年同期盈利2432.6萬(wàn)元。
宏達(dá)新材表示,報(bào)告期內(nèi)公司業(yè)績(jī)虧損的主要原因有以下幾點(diǎn),首先是受專網(wǎng)通訊業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)影響,導(dǎo)致公司相關(guān)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)停滯,預(yù)計(jì)報(bào)告期內(nèi)形成經(jīng)營(yíng)虧損約1591萬(wàn)元;其次,基于專網(wǎng)通訊業(yè)務(wù)形成應(yīng)收賬款回收風(fēng)險(xiǎn)、后續(xù)訴訟以及執(zhí)行過(guò)程中可能存在的相關(guān)風(fēng)險(xiǎn),宏達(dá)新材擬在報(bào)告期內(nèi)計(jì)提信用減值損失約2937萬(wàn)元。
此外,宏達(dá)新材于2019年10月收購(gòu)全資子公司上海觀峰信息科技有限公司(以下簡(jiǎn)稱“上海觀峰”)并形成商譽(yù),收購(gòu)協(xié)議約定上海觀峰需完成三年業(yè)績(jī)承諾?,F(xiàn)因上海觀峰專網(wǎng)無(wú)線通信業(yè)務(wù)生產(chǎn)及經(jīng)營(yíng)情況發(fā)生異常,存在無(wú)法完成相關(guān)業(yè)績(jī)承諾的可能。因此宏達(dá)新材擬在報(bào)告期內(nèi)對(duì)上海觀峰所形成的商譽(yù)計(jì)提商譽(yù)減值損失約16597萬(wàn)元。
針對(duì)公司相關(guān)問(wèn)題,記者致電宏達(dá)新材董秘辦公室進(jìn)行采訪,但對(duì)方電話并未有人接聽(tīng)。(記者 董亮 丁寧)