作為知名的私募大佬,東方港灣董事長但斌一直備受市場關注。
一般來說,作為百億級別的私募掌門人,不太可能發(fā)行或管理幾百萬規(guī)模的Mini產(chǎn)品。但 記者注意到,近期但斌旗下有多只產(chǎn)品,管理規(guī)模還不到500萬元。有業(yè)內(nèi)人士分析,可能與投資者贖回有關。
《每日經(jīng)濟新聞》此前曾報道,但斌以10%左右的低倉躲過了3月、4月的回調(diào),但也錯過了5月,6月的強勢反彈行情。在“抄底美股踏空A股”的做法被投資者質(zhì)疑后,其近期產(chǎn)品凈值依然沒有回升,尤其是含美股的產(chǎn)品近一個月還在原地踏步。
(資料圖)
但斌旗下多只產(chǎn)品管理規(guī)模低于500萬
其實, 百億私募大佬的產(chǎn)品出現(xiàn)管理規(guī)模低于500萬的情況,很可能是投資者贖回導致的縮水。
據(jù)基金業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)顯示,但斌東方港灣旗下驚現(xiàn)多只產(chǎn)品管理規(guī)模低于500萬元。其中包括東方港灣雪中私募證券投資基金、東方港灣春風二號私募投資基金、東方港灣馬拉松10號私募證券投資基金、東方港灣馬拉松17號私募證券投資基金、中融-東方港灣3號證券投資集合資金信托計劃等產(chǎn)品管理規(guī)模低于500萬元。
2022年第二季度更新的信息顯示,備案于2018年8月13日的東方港灣春風二號私募投資基金存續(xù)管理規(guī)模低于500萬元。 記者查閱私募排排網(wǎng)的數(shù)據(jù)顯示,該產(chǎn)品截至今年7月8日的最新單位凈值為0.6870元,累計凈值為1.171元,今年以來收益虧損8.28%。從該產(chǎn)品凈值曲線來看,從今年5月以來,凈值低點是在5月27日,當時的單位凈值為0.5920元。之后該產(chǎn)品凈值有所回升,其中在6月2日上漲了2.53%,在6月10日上漲了7.08%。6月24日上漲了3.66%。截至7月8日,單位凈值回到了0.687元。
備案于2020年12月9日的東方港灣馬拉松10號,存續(xù)管理規(guī)模同樣低于500萬元。
記者查閱私募排排網(wǎng)的數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn),截至7月8日的最新凈值顯示,該產(chǎn)品單位凈值為0.9258元,今年以來虧損13.04%。從產(chǎn)品的凈值曲線來看,近期波動加大,該產(chǎn)品前期凈值曲線“躺平”之后,在6月10日凈值下跌3.49%,6月17日凈值下跌1.95%。到了6月24日反彈了4.31%。到了7月1日再度下跌3.51%。
存續(xù)管理規(guī)模低于500萬元的,還有備案于2021年12月21日的東方港灣雪中私募證券投資基金。 截至7月11日的最新單位凈值為0.9763元,從凈值曲線來看,該產(chǎn)品從成立以來凈值曲線幾乎是一直“躺平”。該產(chǎn)品今年以來虧損2.52%,但是同期滬深300指數(shù)下跌11.37%,可謂是躺平跑贏了滬深300指數(shù);另外還有備案于2019年8月27日的東方港灣馬拉松17號存續(xù)管理規(guī)模低于500萬元,截至7月8日的單位凈值為1.356元,今年以來的收益虧損13.08%。從產(chǎn)品的凈值曲線來看,經(jīng)過前期的躺平之后,近期波動加大。
備案于2015年5月27日的中融-東方港灣3號證券投資集合資金信托計劃也是一樣。數(shù)據(jù)顯示,截至7月11日,該產(chǎn)品的單位凈值為2.3345元,今年以來虧損9.82%,不過該產(chǎn)品成立以來收益超133.45%。此時該產(chǎn)品管理規(guī)模低于500萬元,明顯是有人贖回止盈。
對此, 有業(yè)內(nèi)人士在微信中告訴記者,一般是單客戶產(chǎn)品或者自有資金成立的產(chǎn)品,在投資者贖回后,容易出現(xiàn)管理規(guī)模低于500萬的情況。 另外私募產(chǎn)品在贖回后贖回費將計入產(chǎn)品收益,可能會導致規(guī)模較小的產(chǎn)品凈值出現(xiàn)一定的波動。
此前被質(zhì)疑的含美股產(chǎn)品近一個月“原地踏步”
A股市場在4月27日觸底反彈,尤其是6月滬指從3200點一口氣突破了3400點整數(shù)關口,讓敢于重倉抄底的投資者賺得盆滿缽滿。而 對于低倉位的私募大佬而言,無疑是痛苦的,比如前期大幅減持到一成倉位的私募大佬但斌,無疑踏空了這一波強勢的反彈行情。 而由于前期“清空”A股加倉美股,但斌錯過了A股反彈后又遭遇了美股大跌,旗下產(chǎn)品凈值出現(xiàn)回撤,受到各方質(zhì)疑。
在5月的一次路演中但斌表示,會以小倉位20%~30%去參與階段性反彈。記者查閱私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn),但斌旗下的東方港灣心流投資近期凈值波動明顯,在5月20日,凈值上漲了2.87%。不過在5月27日又下跌了2.58%。之后在6月2日上漲了2.65%,6月10日上漲了10.32%。 6月24日上漲了5.94%。截至7月8日的凈值,回到了面值上方,單位凈值為1.088元,不過該產(chǎn)品的基金經(jīng)理是黃海平而非但斌。
那么,前期加倉美股的相關產(chǎn)品表現(xiàn)又如何呢?從當時傳出的截圖來看,東方港灣方遠1號在6月10日的產(chǎn)品單位凈值為0.858元。而記者查閱私募排排網(wǎng)的數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn),截至7月8日,東方港灣方遠1號的最新凈值為0.8540元,今年以來虧損14.08%。再看凈值曲線,該產(chǎn)品在6月24日出現(xiàn)小幅反彈,上漲了2.71%。 之后又開始下跌,在7月1日下跌1.72%。也就是說,近一個月了幾乎原地踏步。
另外一只產(chǎn)品東方港灣方遠5號,當時產(chǎn)品單位凈值為0.777元,被投資者質(zhì)疑“快到清盤線了”。記者查閱發(fā)現(xiàn),截至7月8日的最新凈值為0.7666元,相比之前還有所下跌。今年以來,累計虧損14.98%。(記者|楊建 校對|段煉)