合并重組銀行陸續(xù)交出“成績單”。7月3日，記者注意到，在宣布推遲年報(bào)披露后，山西銀行于近日交出合并以來的首份“成績單”，2021年該行實(shí)現(xiàn)營收約27.05億元，凈利潤約為-46.73億元。受制于合并時(shí)間和過往發(fā)展情況等因素，合并重組后的銀行業(yè)績表現(xiàn)不一。與山西銀行相同，開業(yè)相對較晚的遼沈銀行也尚未實(shí)現(xiàn)盈利，而重組較早的四川銀行目前已步入正軌，業(yè)績迎來快速增長。在分析人士看來，中小銀行通過市場化兼并重組，能夠有效化解風(fēng)險(xiǎn)、理順股權(quán)結(jié)構(gòu)、提升經(jīng)營水平，但若整合不當(dāng)只是虛增規(guī)模，則可能出現(xiàn)“1+1

山西銀行首份“成績單”姍姍來遲

在宣布年報(bào)推遲發(fā)布2個(gè)月后，山西銀行終于交出了首份“成績單”。2021年山西銀行實(shí)現(xiàn)營收約27.05億元，凈利潤約為-46.73億元。

對于凈利大幅虧損原因，山西銀行在年報(bào)中提及，主要是為前瞻性消化風(fēng)險(xiǎn)，主動(dòng)處置歷史遺留問題，該行根據(jù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則及監(jiān)管要求補(bǔ)提減值準(zhǔn)備48.15億元，如剔除補(bǔ)提撥備影響，該行實(shí)現(xiàn)撥備前利潤9.75億元。

2021年4月，由大同銀行、長治銀行、晉城銀行、晉中銀行、陽泉市商業(yè)銀行合并重組設(shè)立的山西銀行開業(yè)。此前受疫情影響，審計(jì)工作未能如期完成，山西銀行曾于4月29日宣布推遲公布2021年年報(bào)。時(shí)隔兩個(gè)月，對于此次合并重組后交出的首份業(yè)績，山西銀行表示，“本行2021年總體經(jīng)營結(jié)果符合合并新設(shè)首年經(jīng)營發(fā)展預(yù)期”。

從資產(chǎn)質(zhì)量來看，山西銀行不良貸款率較高，撥備覆蓋率也有待提升，截至2021年末，該行不良貸款率為3.29%，撥備覆蓋率為151.14%。不過，資本充足率指標(biāo)相對優(yōu)異，截至報(bào)告期末，山西銀行資本充足率、一級資本充足率、核心一級資本充足率分別為13.07%、10.2%、10.2%。僅從資本充足率來看，接近當(dāng)期城商行13.08%的平均資本充足率。

山西銀行成立之初，就背負(fù)著化解風(fēng)險(xiǎn)的使命，根據(jù)2021年年報(bào)，山西銀行全年通過清收、轉(zhuǎn)讓、重組等方式累計(jì)化解風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)125.99億元。在近期召開的山西銀行風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)化解專班工作聯(lián)席會(huì)上，山西銀行黨委委員、副行長喬昱瑞表示，山西省高度重視防范地方金融風(fēng)險(xiǎn)，為山西銀行搭建平臺，該行將提高工作實(shí)效和處置效率，力爭短時(shí)間內(nèi)取得實(shí)質(zhì)性效果。

“山西銀行業(yè)績表現(xiàn)整體符合預(yù)期”，光大銀行(601818)金融市場部分析師周茂華表示，山西銀行合并運(yùn)營第一年要面臨歷史遺留問題處置、不良風(fēng)險(xiǎn)處置、宏觀經(jīng)濟(jì)層面調(diào)整等諸多問題，合并后的內(nèi)部管理和業(yè)務(wù)經(jīng)營也需要一定的磨合期。從資本充足率、撥備覆蓋率及不良率等指標(biāo)看，山西銀行資產(chǎn)質(zhì)量相對穩(wěn)健，為后續(xù)高質(zhì)量發(fā)展奠定基礎(chǔ)。對于合并后起步階段，銀行內(nèi)部管理是否健全、內(nèi)部治理是否完善，如何提升經(jīng)營水平和風(fēng)控能力是關(guān)鍵。

合并重組銀行業(yè)績表現(xiàn)不一

由于整合時(shí)間不長，需要一定時(shí)間消化歷史遺留問題，合并重組當(dāng)年銀行普遍存在凈利為負(fù)、不良率高企等情況。

晚于山西銀行開業(yè)兩個(gè)月的遼沈銀行此前也披露了首份“成績單”。由于剛完成對營口沿海銀行、遼陽銀行2家銀行吸收合并，原有負(fù)債結(jié)構(gòu)尚未及時(shí)調(diào)整、資產(chǎn)業(yè)務(wù)逐步拓展，2021年，遼沈銀行實(shí)現(xiàn)營收-4.74億元，實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤-11.9億元，此外，該行2021年合并口徑不良貸款率為6.02%，已突破監(jiān)管不高于5%的紅線。不過，遼沈銀行資本充足率較為優(yōu)異，截至2021年末，該行資本充足率、一級資本充足率、核心一級資本充足率分別為24.98%、21.98%、21.98%。

面對現(xiàn)有業(yè)績，遼沈銀行也在年報(bào)中提及，后續(xù)將通過改善資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)、拓展中間業(yè)務(wù)收入改善息差，力爭用三年時(shí)間實(shí)現(xiàn)扭虧為盈、修復(fù)資產(chǎn)負(fù)債表。在不良資產(chǎn)處置方面，該行表示將建立完善不良資產(chǎn)管理體系，強(qiáng)化貸后管理、不良資產(chǎn)管理職能，對風(fēng)險(xiǎn)暴露的不良資產(chǎn)積極通過清收、打包處置、核銷處置、債券重組等方式進(jìn)行清收處置。

對于合并新設(shè)銀行凈利普遍虧損、不良率高企的原因，周茂華表示，合并重組銀行合并后凈利普遍虧損，不良率高企，一是，銀行合并初期處于內(nèi)部管理磨合期與經(jīng)營戰(zhàn)略適應(yīng)期，資產(chǎn)擴(kuò)張速度慢;二是，歷史遺留問題處置，加大不良撥備計(jì)提，夯實(shí)經(jīng)營基礎(chǔ);三是，宏觀經(jīng)濟(jì)、行業(yè)波動(dòng);另外，也不排除部分歷史遺留的不良風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)一步暴露等原因。

不過，隨著重組后業(yè)務(wù)的推進(jìn)，合并銀行發(fā)展逐漸步入正軌，業(yè)績情況也漸趨向好。例如，重組一年后，四川銀行此前交出了成立以來的首份完整年度業(yè)績報(bào)告，營收凈利增速“亮眼”。2021年該行實(shí)現(xiàn)營收35.1億元，同比增長61.1%，實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司股東的凈利潤為6.2億元，較上年增長89.97%。截至2021年末，四川銀行不良貸款率也較上年下降0.52個(gè)百分點(diǎn)至1.59%。

吸收合并化解潛在風(fēng)險(xiǎn)

據(jù)了解，近年來銀行業(yè)合并重組通常有新設(shè)合并和吸收合并兩種方式，四川銀行、遼沈銀行、山西銀行均為新設(shè)合并，即幾家銀行合并后新成立一家銀行，而中原銀行吸收合并洛陽銀行、平頂山銀行、焦作中旅銀行則屬于吸收合并，即在原有銀行基礎(chǔ)上，吸收并入其他銀行。

5月25日，中原銀行發(fā)布公告對外宣布，銀保監(jiān)會(huì)已批準(zhǔn)該行的吸收合并省內(nèi)3家城商行相關(guān)事項(xiàng)，目前正在推進(jìn)相關(guān)工作及程序以完成吸收合并，將適時(shí)就吸收合并進(jìn)展作出進(jìn)一步公告。北京商報(bào)記者注意到，6月24日，洛陽銀行發(fā)布債務(wù)承繼公告，宣布將存續(xù)的金融債券交由中原銀行。

而受此次吸收合并事宜的影響，洛陽銀行、平頂山銀行、焦作中旅銀行此前紛紛發(fā)布公告稱，因正在履行吸收合并有關(guān)程序，相關(guān)流程暫未完成，故延期披露2021年年報(bào)。截至7月3日，3家銀行2021年年報(bào)仍未公布。

不過，在獲批吸收合并前，中原銀行已披露2021年業(yè)績。報(bào)告期內(nèi)，中原銀行實(shí)現(xiàn)營收192.83億元，同比減少0.7%;實(shí)現(xiàn)歸屬于母凈利潤35.65億元，同比增長8%。

談及合并重組省內(nèi)3家銀行對于中原銀行業(yè)績可能的影響，金樂函數(shù)分析師廖鶴凱認(rèn)為，中原銀行是河南省唯一一家分支機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)覆蓋全省的省屬法人銀行，吸收合并省內(nèi)3家城商行對于中原銀行意味著資產(chǎn)規(guī)模得以擴(kuò)張，省內(nèi)網(wǎng)點(diǎn)覆蓋再上一個(gè)臺階，后續(xù)業(yè)務(wù)整合強(qiáng)化推進(jìn)順利的話，將有益于形成更好的規(guī)模效益。不過，如果整合不當(dāng)，會(huì)進(jìn)一步拖累中原銀行本已疲軟的經(jīng)營狀況，加重自身的負(fù)債和歷史包袱。

吸收合并省內(nèi)銀行的不只中原銀行一家，據(jù)沈陽農(nóng)商行官網(wǎng)7月3日消息，經(jīng)國家金融管理部門同意，遼陽農(nóng)商行、遼寧太子河村鎮(zhèn)銀行的網(wǎng)點(diǎn)、人員、存款由沈陽農(nóng)商行承接。

近年來，為何多地陸續(xù)有合并重組銀行案例?合并重組的中小銀行又如何提升區(qū)域內(nèi)的競爭力?周茂華表示，中小銀行通過市場化兼并重組，有效化解風(fēng)險(xiǎn)，理順股權(quán)結(jié)構(gòu)，加快健全制度，完善內(nèi)部治理，提升經(jīng)營水平，并希望產(chǎn)生規(guī)模效應(yīng)。但面臨的挑戰(zhàn)也是顯而易見的，如果中小銀行重組后人員與管理不能有效整合，就難以實(shí)現(xiàn)股權(quán)結(jié)構(gòu)優(yōu)化、降低潛在風(fēng)險(xiǎn)、提升經(jīng)營效率等目標(biāo)，只是虛增規(guī)模，可能出現(xiàn)“1+1<2”情況。

“從行業(yè)與地方經(jīng)濟(jì)看，部分中小銀行吸收合并，有助于減少同業(yè)低效率競爭，減少個(gè)別中小銀行風(fēng)險(xiǎn)外溢，夯實(shí)行業(yè)發(fā)展基礎(chǔ);同時(shí)，銀行穩(wěn)健經(jīng)營有助于提升金融服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)能力。”周茂華進(jìn)一步指出，對于合并重組的中小銀行又如何提升區(qū)域內(nèi)的競爭力，未來中小銀行發(fā)展方向是明確的，股權(quán)清晰、內(nèi)部治理完善、聚焦主責(zé)主業(yè)、深耕區(qū)域市場，與大型銀行進(jìn)行差異化競爭策略。(記者 孟凡霞 李海顏)