8月24日亞市早盤，美元指數(shù)交投于108.53附近;盤中一度觸及自7月以來(lái)的最高水平至109.27，但美國(guó)8月民間部門活動(dòng)弱于預(yù)期，推動(dòng)人們押注美聯(lián)儲(chǔ)在加息周期中可能不會(huì)那么激進(jìn);金價(jià)受到提振，結(jié)束六日連跌;油價(jià)大漲近4%，此前沙特提出了OPEC+減產(chǎn)的想法，以在伊朗原油回歸市場(chǎng)以及美國(guó)庫(kù)存下降的前景下支撐價(jià)格。

北京時(shí)間周三(8月24日)亞市早盤，美元指數(shù)交投于108.53附近;因市場(chǎng)預(yù)期鮑威爾在全球央行行長(zhǎng)會(huì)議上鷹派表態(tài)，盤中一度觸及自7月以來(lái)的最高水平至109.27;但美國(guó)8月民間部門活動(dòng)弱于預(yù)期，推動(dòng)人們押注美聯(lián)儲(chǔ)在加息周期中可能不會(huì)那么激進(jìn);金價(jià)受到提振，結(jié)束六日連跌;油價(jià)大漲近4%，此前沙特提出了OPEC+減產(chǎn)的想法，以在伊朗原油回歸市場(chǎng)以及美國(guó)庫(kù)存下降的前景下支撐價(jià)格。

商品收盤方面，布倫特原油上漲3.9%，收于每桶100.22美元;美國(guó)原油上漲3.7%，收于每桶93.74美元;美國(guó)期金收漲0.7%，報(bào)每盎司1761.2美元。

美股收盤情況，標(biāo)普500指數(shù)下跌0.22%，收于4128.73點(diǎn)。納斯達(dá)克指數(shù)持平于12381.30點(diǎn)，道瓊斯工業(yè)平均指數(shù)下跌0.47%，至32909.59點(diǎn)。

周三前瞻

全球市場(chǎng)行情一覽

美國(guó)股市周二收盤下跌，因在本周晚些時(shí)候美聯(lián)儲(chǔ)在懷俄明州杰克森霍爾召開會(huì)議之前，投資者關(guān)注顯示經(jīng)濟(jì)放緩的數(shù)據(jù)。標(biāo)普500指數(shù)下跌，此前數(shù)據(jù)顯示8月美國(guó)民間部門企業(yè)活動(dòng)連續(xù)第二個(gè)月萎縮，服務(wù)業(yè)尤其疲軟，因?yàn)樵诟咄浐?span id="gblshde" class="keyword">金融條件收緊的情況下需求減弱。

8月標(biāo)普全球綜合采購(gòu)經(jīng)理人指數(shù)(PMI)初值從7月終值47.7降至45，為2021年5月以來(lái)最低。在本周的杰克森霍爾全球央行會(huì)議之前，股市在最近幾個(gè)交易日下跌，預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)主席鮑威爾將在周五強(qiáng)調(diào)，美聯(lián)儲(chǔ)堅(jiān)定地致力于消除處于40年高位的通脹。

交易員對(duì)美聯(lián)儲(chǔ)9月加息50個(gè)基點(diǎn)還是加息75個(gè)基點(diǎn)意見(jiàn)不一，最近幾位政策制定者對(duì)聯(lián)儲(chǔ)政策將出現(xiàn)鴿派轉(zhuǎn)向的預(yù)期進(jìn)行了反擊，并強(qiáng)調(diào)了美聯(lián)儲(chǔ)抗擊通脹的承諾。

Longbow Asset Management的首席執(zhí)行官Jake Dollarhide說(shuō)，“我們?cè)谶^(guò)去一周看到的是，人們意識(shí)到美聯(lián)儲(chǔ)仍可能在9月加息75個(gè)基點(diǎn)，市場(chǎng)擔(dān)心鮑威爾會(huì)重拾鷹派立場(chǎng)。”指標(biāo)10年期國(guó)債收益率升至7月底以來(lái)的最高水平。

Zoom Video Communications暴跌近17%，之前這家曾經(jīng)備受青睞的“居家”股下調(diào)了年度利潤(rùn)和收入預(yù)測(cè)。標(biāo)普500指數(shù)11個(gè)板塊中，有七個(gè)下跌，房地產(chǎn)板塊領(lǐng)跌，跌幅為1.46%，其次是醫(yī)療保健板塊，下跌1.39%。

在經(jīng)歷了今年的艱難開局后，市場(chǎng)自6月中旬開始反彈，因?yàn)槿藗兗耐浺呀?jīng)見(jiàn)頂，但由于對(duì)美聯(lián)儲(chǔ)激進(jìn)收緊貨幣政策的擔(dān)憂再次出現(xiàn)，這輪夏季反彈走勢(shì)在上周戛然而止。

標(biāo)普500能源股指數(shù)反彈3.6%，跟隨原油價(jià)格跳升走勢(shì)，因?yàn)楣?yīng)緊張重新成為焦點(diǎn)。

梅西百貨上漲3.8%，此前該零售商公布的季度利潤(rùn)超預(yù)期，而Palo Alto Networks上漲約12%，此前該網(wǎng)絡(luò)安全公司公布了樂(lè)觀的季度業(yè)績(jī)并宣布拆股計(jì)劃。費(fèi)城證交所半導(dǎo)體指數(shù)上漲0.7%，2022年跌幅收窄到約27%。

貴金屬

金價(jià)周二上漲，結(jié)束六日連跌，之前公布的數(shù)據(jù)顯示美國(guó)企業(yè)活動(dòng)疲軟，拖累美元和美國(guó)國(guó)債收益率下跌。8月美國(guó)民間企業(yè)活動(dòng)連續(xù)第二個(gè)月萎縮，創(chuàng)27個(gè)月最弱水平。

OANDA的高級(jí)分析師Moya說(shuō)，“數(shù)據(jù)顯示企業(yè)活動(dòng)嚴(yán)重萎縮，表明經(jīng)濟(jì)迅速轉(zhuǎn)弱，引發(fā)了美聯(lián)儲(chǔ)可能不會(huì)那么激進(jìn)的想法，這進(jìn)一步支撐黃金。”美元指數(shù)下跌0.5%，美國(guó)國(guó)債收益率下降，降低了持有黃金的機(jī)會(huì)成本，從而增強(qiáng)了黃金的吸引力。

市場(chǎng)目前關(guān)注美聯(lián)儲(chǔ)主席鮑威爾周五在懷俄明州杰克森霍爾舉行的全球央行年度會(huì)議上的講話。FXTM的分析師Lukman　Otunuga表示，“如果(黃金)價(jià)格跌穿1724美元，那么可能跌向1700美元。相反，如果金價(jià)回升至1752美元之上，可能會(huì)打開升向1770-1800美元的通道。”

原油

油價(jià)周二大漲近4%，此前沙特提出了OPEC+減產(chǎn)的想法，以在伊朗原油回歸市場(chǎng)以及美國(guó)庫(kù)存下降的前景下支撐價(jià)格。截至8月19日當(dāng)周，原油庫(kù)存減少了約560萬(wàn)桶，汽油庫(kù)存增加了約26.8萬(wàn)桶，餾分油庫(kù)存增加了約110萬(wàn)桶。

國(guó)家通訊社SPA周一援引沙特能源大臣阿卜杜勒阿齊茲親王對(duì)彭博新聞的評(píng)論報(bào)道稱，OPEC+有包括減產(chǎn)在內(nèi)的各種辦法應(yīng)對(duì)挑戰(zhàn)。

瑞穗銀行能源期貨主管Bob Yawger表示，伊朗原油供應(yīng)恢復(fù)的前景和經(jīng)濟(jì)衰退的擔(dān)憂，以及美國(guó)原油存儲(chǔ)中心連續(xù)錄得周度庫(kù)存增加，汽油需求的緩解和煉油廠維修季節(jié)的臨近，推動(dòng)了最近幾周油價(jià)的走低，并為OPEC+定下了基調(diào)。

九位OPEC消息人士周二對(duì)路透表示，本周沙特考慮的OPEC+減產(chǎn)可能并非馬上會(huì)實(shí)施，如果伊朗與西方達(dá)成核協(xié)議，減產(chǎn)可能會(huì)與伊朗石油重返市場(chǎng)同步。一位美國(guó)高級(jí)官員周一告訴路透，伊朗已經(jīng)放棄了一些關(guān)于恢復(fù)協(xié)議的主要要求。

外匯

美元指數(shù)周二下跌0.376%，報(bào)108.58，稍早曾觸及109.27，為7月中創(chuàng)下20年新高以來(lái)的最高水平;兌歐元周二從20年新高回落，此前數(shù)據(jù)顯示，美國(guó)8月民間部門活動(dòng)弱于預(yù)期，推動(dòng)人們押注美聯(lián)儲(chǔ)在加息周期中可能不會(huì)那么激進(jìn)。

標(biāo)普全球周二的一項(xiàng)調(diào)查顯示，美國(guó)8月標(biāo)普全球綜合采購(gòu)經(jīng)理人指數(shù)(PMI)初值從7月終值47.7降至45，為2020年5月以來(lái)最低。在高通脹和金融狀況收緊的情況下，服務(wù)業(yè)和制造業(yè)的需求連續(xù)第二個(gè)月萎縮。

需求下降正是美聯(lián)儲(chǔ)實(shí)施1980年代以來(lái)最激進(jìn)的加息行動(dòng)所要達(dá)到的目的。美聯(lián)儲(chǔ)已將利率從3月的近零水平提高到目前2.25%-2.50%的區(qū)間，并計(jì)劃在未來(lái)幾個(gè)月內(nèi)進(jìn)行更多加息，試圖推動(dòng)通脹從40年高位回落。

Oanda高級(jí)市場(chǎng)分析師Ed Moya表示：“制造業(yè)和服務(wù)業(yè)PMI遠(yuǎn)低于預(yù)期，這讓人擔(dān)心美國(guó)經(jīng)濟(jì)的強(qiáng)勁程度，并支持美聯(lián)儲(chǔ)主席鮑威爾可能更傾向于暗示立場(chǎng)驅(qū)轉(zhuǎn)并放緩收緊步伐的說(shuō)法。”

交易員們目前認(rèn)為美聯(lián)儲(chǔ)9月加息50個(gè)基點(diǎn)的可能性為47.5%，加息75個(gè)基點(diǎn)的可能性為52.5%。

當(dāng)鮑威爾周五在懷俄明州杰克森霍爾發(fā)表講話時(shí)，上述預(yù)期可能會(huì)發(fā)生變化，屆時(shí)來(lái)自全球各地的央行行長(zhǎng)將聚集在那里參加美聯(lián)儲(chǔ)的年度經(jīng)濟(jì)研討會(huì)。Forex.com和City Index的全球研究主管Matt Weller表示，由于通脹仍然處于高位，鮑威爾可能會(huì)提出一個(gè)相當(dāng)鷹派的貨幣政策前景，這可能會(huì)促使交易員大幅提高9月加息75個(gè)基點(diǎn)的可能性預(yù)估。

他稱：“如果鮑威爾像我們預(yù)期的那樣在周五表現(xiàn)出鷹派姿態(tài)，那么交易員很可能會(huì)盡早跳回看漲美元的馬車。”

歐元兌美元上漲0.19%，報(bào)0.99625，脫離稍早創(chuàng)下的20年新低0.99005，人們?cè)俅螕?dān)心能源沖擊繼續(xù)刺激通脹，使歐洲更有可能陷入衰退，一度拖累歐元下跌。PMI數(shù)據(jù)顯示，歐洲8月企業(yè)活動(dòng)萎縮程度低于預(yù)測(cè)，但前景仍然暗淡。今年迄今為止，歐元已經(jīng)下跌了約12%，8月已經(jīng)下跌了近3%。英鎊也短暫觸及2020年3月以來(lái)最低，英鎊在PMI數(shù)據(jù)公布后收復(fù)了部分失地，兌美元上漲0.49%，報(bào)1.18255，稍早曾低見(jiàn)1.1718。

市場(chǎng)要聞

伊朗核協(xié)議接近恢復(fù)之際，OPEC+未雨綢繆考慮減產(chǎn)

九位OPEC消息人士周二表示，本周沙特考慮的OPEC+減產(chǎn)可能并非馬上會(huì)實(shí)施，如果伊朗與西方達(dá)成核協(xié)議，減產(chǎn)可能會(huì)與伊朗石油重返市場(chǎng)同步。

OPEC實(shí)際領(lǐng)頭羊沙特周一暗示了實(shí)施減產(chǎn)的可能性，以平衡被其描述為“精神分裂”的市場(chǎng)，即紙貨和實(shí)貨市場(chǎng)變得愈發(fā)脫節(jié)。消息人士稱，在即將于9月5日舉行的OPEC+會(huì)議上宣布減產(chǎn)可能為時(shí)過(guò)早，但如果2015年伊朗核協(xié)議可能恢復(fù)，導(dǎo)致油市供應(yīng)增加，則減產(chǎn)可能是必要的。OPEC+應(yīng)該為伊朗石油在解除制裁后重回市場(chǎng)做好準(zhǔn)備。

一位美國(guó)高級(jí)官員本周表示，伊朗已經(jīng)放棄了對(duì)恢復(fù)核協(xié)議的一些主要要求，這大大提高了達(dá)成一致的可能性。該協(xié)議旨在限制伊朗的核項(xiàng)目。如果解除制裁，伊朗將需要大約一年半的時(shí)間將石油產(chǎn)量提高到400萬(wàn)桶/日的產(chǎn)能，目前的產(chǎn)量為260萬(wàn)桶/日;

但是，消息人士表示，伊朗可以在更短的時(shí)間內(nèi)開始出售之前存儲(chǔ)的一些石油。油市供應(yīng)將增加之際，OPEC+預(yù)計(jì)將開始就在2022年以后更新其伙伴關(guān)系展開磋商。伊朗目前不受OPEC+限產(chǎn)協(xié)議約束，并且很可能在最初增產(chǎn)之際仍不受約束。

意大利自耕農(nóng)協(xié)會(huì)預(yù)計(jì)今秋該國(guó)260萬(wàn)人恐面臨饑餓風(fēng)險(xiǎn)

當(dāng)?shù)貢r(shí)間8月23日，意大利自耕農(nóng)協(xié)會(huì)發(fā)布分析報(bào)告稱，受到高能源價(jià)格和通貨膨脹影響，今年秋季意大利估計(jì)有約260萬(wàn)人面臨饑餓風(fēng)險(xiǎn)。意大利自耕農(nóng)協(xié)會(huì)指出，因能源價(jià)格高企、物價(jià)上漲、干旱導(dǎo)致農(nóng)業(yè)歉收，2022年意大利家庭食物消費(fèi)平均增加564歐元(約合人民幣3800元)。其中，意大利人花費(fèi)最多的食物是面包、面食和大米，年支出上漲近115歐元(約合人民幣780元)。(央視新聞)

美國(guó)天然氣日發(fā)電量在7月中旬創(chuàng)新高

美國(guó)能源信息署(EIA)每小時(shí)電網(wǎng)監(jiān)控系統(tǒng)的數(shù)據(jù)顯示，在美國(guó)本土的48個(gè)州，天然氣發(fā)電量在7月21日達(dá)到了637萬(wàn)兆瓦時(shí)。盡管天然氣價(jià)格相對(duì)較高，但由于氣溫高于正常水平、燃煤發(fā)電減少以及近期天然氣產(chǎn)能增加，7月份用于發(fā)電的天然氣需求一直很強(qiáng)勁。

美國(guó)新房銷售跌至2016年初以來(lái)最低水平

今年7月，美國(guó)新屋銷售出現(xiàn)年內(nèi)第六次下滑，創(chuàng)下2016年初以來(lái)的最低增速。7月份的銷售下滑是房地產(chǎn)市場(chǎng)在高房?jī)r(jià)和借貸成本上升的重壓下不堪重負(fù)的最新例證。建筑業(yè)放緩，購(gòu)房申請(qǐng)減少，更多買家退出交易。隨著需求下滑，庫(kù)存正在迅速增長(zhǎng)，這可能會(huì)在未來(lái)幾個(gè)月給房?jī)r(jià)帶來(lái)下行壓力。月底有46.4萬(wàn)套新房待售，為2008年以來(lái)最高。然而，其中90%的項(xiàng)目要么仍在建設(shè)中，要么尚未開工。

英國(guó)菲利克斯托港為期八天的罷工導(dǎo)致價(jià)值47億美元的貿(mào)易受阻

英國(guó)最大的集裝箱港口菲利克斯托港由于工資談判失敗，1900名工人罷工8天，目前港口基本上處于停滯狀態(tài)。根據(jù)MDS Transmodal的貿(mào)易數(shù)據(jù)分析，此次罷工影響的集裝箱總價(jià)值估計(jì)約為47億美元。美國(guó)媒體CNBC調(diào)查顯示，費(fèi)利克斯托港現(xiàn)已全面擁堵。

Project44供應(yīng)鏈洞察副總裁Josh Brazil表示菲利克斯托港的罷工將對(duì)整個(gè)歐洲產(chǎn)生深遠(yuǎn)影響。7月份，跨大西洋(600558)航線的平均交貨周期已攀升至27天，接近今年年初29天的歷史最高記錄。Crane Worldwide Logistics稱預(yù)計(jì)大約需要兩個(gè)月的時(shí)間才能消除擁堵。

被西方制裁后，俄羅斯鉆石再次進(jìn)入市場(chǎng)

隨著受到制裁的俄羅斯礦業(yè)巨頭Alrosa PJSC悄然恢復(fù)出口，今年籠罩鉆石界的恐慌情緒開始緩解。Alrosa的原鉆產(chǎn)量約占全球原鉆供應(yīng)量的三分之一，這個(gè)價(jià)值800億美元的行業(yè)陷入了混亂，因?yàn)榍懈钌獭伖馍毯徒灰咨滔敕皆O(shè)法繼續(xù)從俄羅斯購(gòu)買鉆石，而他們的銀行卻無(wú)法或不愿為支付款項(xiàng)提供資金。鉆石的突然短缺導(dǎo)致鉆石價(jià)格飆升，尤其是Alrosa專門生產(chǎn)的較小、更便宜的鉆石。據(jù)知情人士透露，在遭受美國(guó)制裁造成的數(shù)月混亂之后，Alrosa現(xiàn)在恢復(fù)了每月銷售超過(guò)2.5億美元的鉆石，目前每月銷售額僅比俄烏沖突爆發(fā)水平低約5000萬(wàn)至1億美元。

歐洲約64%處于干旱警戒或警報(bào)狀態(tài)，旱情或?yàn)橹辽?00年來(lái)最嚴(yán)重

根據(jù)歐盟聯(lián)合研究中心專家的一項(xiàng)初步分析，歐洲目前深處旱情，其嚴(yán)重程度似乎為至少500年來(lái)之最。根據(jù)歐洲旱情觀測(cè)站的一份最新報(bào)告，歐盟大約64%處于干旱警戒或警報(bào)狀態(tài)。歐盟專家指出，預(yù)計(jì)引起野火、影響作物產(chǎn)量的炎熱干燥的天氣將會(huì)在部分地區(qū)持續(xù)，直至11月份。

歐盟研究專員Mariya Gabriel周二在一份聲明中指出，嚴(yán)重干旱和熱浪相結(jié)合，給整個(gè)歐盟的水位構(gòu)成了空前壓力，毫無(wú)疑問(wèn)，每一年氣候變化都變得更加明顯。根據(jù)最新數(shù)據(jù)，歐盟數(shù)種作物受到的沖擊尤為劇烈，谷物產(chǎn)量預(yù)計(jì)比5年均值低16%，玉米低15%。