2017年底，央行陸續(xù)頒布281和217號(hào)文件，在規(guī)范第三方支付行業(yè)的同時(shí)，也為行業(yè)帶來(lái)了深遠(yuǎn)影響，第三方支付機(jī)構(gòu)的商業(yè)職能正在悄然轉(zhuǎn)變。近日，艾瑞咨詢發(fā)布《中國(guó)第三方支付商業(yè)職能變革研究報(bào)告》(下文簡(jiǎn)稱“...

2017年底，央行陸續(xù)頒布281和217號(hào)文件，在規(guī)范第三方支付行業(yè)的同時(shí)，也為行業(yè)帶來(lái)了深遠(yuǎn)影響，第三方支付機(jī)構(gòu)的商業(yè)職能正在悄然轉(zhuǎn)變。

近日，艾瑞咨詢發(fā)布《中國(guó)第三方支付商業(yè)職能變革研究報(bào)告》(下文簡(jiǎn)稱“艾瑞報(bào)告”)，指出了新環(huán)境下，第三方支付機(jī)構(gòu)的現(xiàn)狀，以及未來(lái)職能轉(zhuǎn)變的方向。在艾瑞報(bào)告之中，受理端的職能與價(jià)值被凸顯，擁有高壁壘、高門檻的受理端成為支付的關(guān)鍵一環(huán)。在第三方支付機(jī)構(gòu)中，銀聯(lián)商務(wù)與拉卡拉從事銀行卡收單業(yè)務(wù)多年，是受理端機(jī)構(gòu)的典型代表。

受理端：壁壘高、價(jià)值大

隨著第三方支付市場(chǎng)的發(fā)展，許多線上支付機(jī)構(gòu)開(kāi)始走向線下更廣闊的支付市場(chǎng)，積極開(kāi)拓線下海量的支付場(chǎng)景。然而，在背靠線下場(chǎng)景的支付鏈條里，賬戶端與受理端分工明確，且已開(kāi)始形成融合的趨勢(shì)。賬戶端更靠近普通消費(fèi)者，當(dāng)消費(fèi)者使用第三方支付時(shí)，可選擇支付寶、微信或不同銀行的儲(chǔ)蓄卡、信用卡等方式，屬于“賬戶端”;另一邊，能夠受理這些方式的收單工具便是“受理端”，受理端背靠商戶，以經(jīng)營(yíng)商戶為主。

艾瑞報(bào)告指出：“受理端形成了相對(duì)穩(wěn)定和封閉的市場(chǎng)。”一方面是由于其與商戶之間的距離更近，不被普通消費(fèi)者所熟知，借助商戶之力完成對(duì)個(gè)人用戶的服務(wù)，受眾面較小略顯封閉;另一方面，則是在監(jiān)管高要求下形成的行業(yè)高壁壘，監(jiān)管層的重視也從側(cè)面反映出，受理端地位的重要。

從資質(zhì)來(lái)看，線下受理需要有銀行卡收單牌照。此外，擁有全國(guó)性銀行卡收單牌照的機(jī)構(gòu)，還必須在每個(gè)省份設(shè)立相應(yīng)的分支機(jī)構(gòu)，以進(jìn)行屬地化管理。現(xiàn)階段，央行已不再發(fā)放新的牌照，能夠同時(shí)滿足這些條件的機(jī)構(gòu)，則擁有行業(yè)稀缺的牌照資質(zhì)，高門檻決定了受理端機(jī)構(gòu)數(shù)較少。據(jù)悉，銀聯(lián)商務(wù)與拉卡拉作為銀行卡收單業(yè)務(wù)的代表，占據(jù)受理端前二的重要位置。

交易鏈：賬戶端增長(zhǎng)，帶來(lái)受理端交易增加

艾瑞報(bào)告指出：“現(xiàn)階段，大多數(shù)第三方支付交易是由賬戶端與受理端共同完成的，賬戶端業(yè)務(wù)量大也能帶動(dòng)受理端的交易增量。”這意味著，一筆交易的同一筆資金，既走過(guò)賬戶端，也走過(guò)受理端。如今，支付寶與微信支付大幅開(kāi)拓線下場(chǎng)景，帶動(dòng)線下掃碼支付起量的市場(chǎng)環(huán)境下，線下受理端的交易量也將跟隨掃碼支付的起量而增長(zhǎng)。因此，以銀聯(lián)商務(wù)和拉卡拉為代表的受理端，其交易量的成倍放大，與支付寶與微信支付在賬戶端的拉動(dòng)密不可分。

賬戶端與受理端同為第三方支付機(jī)構(gòu)，過(guò)去各機(jī)構(gòu)之間的價(jià)值常常被分開(kāi)估算，而事實(shí)上，賬戶端鏈接用戶，受理端鏈接場(chǎng)景，雙方聯(lián)合形成一個(gè)完整的支付交易鏈，其各角色的價(jià)值在未來(lái)也將被組合看待。據(jù)艾瑞報(bào)告預(yù)測(cè)，未來(lái)在鏈條能夠接入的優(yōu)質(zhì)企業(yè)越多，其平臺(tái)的產(chǎn)業(yè)能力就越強(qiáng)，從而帶動(dòng)整個(gè)交易鏈條的價(jià)值提升。

受理端與商戶和消費(fèi)場(chǎng)景相連，能夠接入的商戶量級(jí)越大、行業(yè)覆蓋越廣泛，其平臺(tái)的能力與價(jià)值也將更高。以受理端的代表機(jī)構(gòu)拉卡拉為例，拉卡拉在市場(chǎng)上布局了智能POS、MPOS、Q碼等不同類型的收單終端，能夠針對(duì)不同行業(yè)的商戶提供針對(duì)性的場(chǎng)景化收單服務(wù)。其中，拉卡拉智能POS不僅在智能POS市場(chǎng)的覆蓋率位居行業(yè)第一，在零售、餐飲、保險(xiǎn)、酒店、旅游、教育、房地產(chǎn)等多個(gè)場(chǎng)景的行業(yè)細(xì)分領(lǐng)域也處于市場(chǎng)領(lǐng)先位置。在第三方支付競(jìng)合時(shí)代下，優(yōu)質(zhì)賬戶端與優(yōu)質(zhì)受理端的強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合也將是未來(lái)的大勢(shì)所趨，雙方通過(guò)連接共同打造最優(yōu)的支付鏈條，并逐步完成自身商業(yè)職能的轉(zhuǎn)變與升級(jí)，在帶動(dòng)所處交易鏈發(fā)展的同時(shí)，還將促使第三方支付行業(yè)迅速適應(yīng)大環(huán)境的更迭，推進(jìn)行業(yè)繼續(xù)又好又快地發(fā)展。